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标题: 高盛交易员公开 8 大投资心法：4％法则、资产配置术、何时再平衡？（转载） [打印本页]
作者: liulan123    时间: 2023-2-10 14:06
标题: 高盛交易员公开 8 大投资心法：4％法则、资产配置术、何时再平衡？（转载）
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一位专门在推特分享加密货币、股票投资消息，自称曾在华尔街巨头高盛集团（Goldman Sachs）就职、拥有 14.5 万追踪数的推特帐号 WOLF，在昨日分享了多个他多年来依靠的投资守则。以下为动区为您做整理补充3 @/ a- D- v+ Y
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1）4％法则# r- b2 q7 z! ^: a' M
你应该达成每年可以从投资组合中获得 4％ 报酬的目标，让你永远不会担心会用完钱。
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举例来说：如果你希望每年可以有 60 万维持生活开支（每月 5 万*12），那你就应该先累积 1,500 万元的投资组合。
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有人说应该是 3％、也有人说是 6％，但目前主流是以 4％ 计算。# r0 ?* n  @  e; k2 R1 Y: l# F7 I, `
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2）72 法则+ Y: x4 G, E1 Y8 o; i9 ?
如果你现在投资了 100 万元，需要多久时间可以翻倍？有一个快速的公式：「72 / 年化报酬率 ＝ 本金翻倍年数」。. }& r, P+ D$ }+ }# G# r0 ?

& a% }1 U2 |8 F0 y3 p0 m: F- R2 A据例来说：如果你当前投资年化报酬率为 8%，那 72/8＝9，代表约需要 9 年的时间让 100 万元翻倍。
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另一种衍伸运用则是，如果你想知道假如 10 想翻倍，需要多少年化报酬率？那就将 72 / 10（年数） = 7.2（年化报酬率）。也就是说，你需要 7.2% 的报酬率，才能在 10 年内将你的资金翻倍。
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3 q. O; y3 @* t* ]3 T/ b3）多少比例投资债券？  S( @' H8 i8 Z# Z7 h: V2 W
投资组合中适合在债券分配多少比例？传统上会说依照你的年龄，分配债券百分比。5 X* ?" b0 n- l# M4 c* H) O
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举例来说，假如你是 30 岁，那你的投资组合中，债券适合占比 20%。但 WOLF 认为这太保守了，即使对保守型的投资人来说也是如此。( D5 S& _  G. g# P  j, |2 |

7 U5 x4 C1 Y! e0 ]" e所以他建议，如果想在你的投资组合中加入债券，可以将 120 减去你的年龄，再进行绝对值换算。  k* K- u' P+ |- l1 s$ L# t) {" ?

5 ^9 i' S6 B6 p- f% P# x8 G举例来说：& P7 g/ n6 F, v1 e5 _
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如果你现在 30 岁，120 – 30 = -10，那就可以投入 10%。0 W/ E5 c! [, o# b7 m1 q3 Y% Z
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如果你现在 50 岁，120 – 50 = -30，那就可以投入 30%。  ~. W3 `' Y8 U# M

  t. }% k+ @: X9 V( W4）5 / 25 法则% p5 T! ?/ ~# Z& W
如果你的大比例投资组合，增加或减少了其规模的 5%，那么就该重新平衡。
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7 T$ g9 a9 L' P& H# L8 L0 u如果你的小比例投资组合，增加或减少其规模的 25%，则么就该重新平衡。
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5）7 年法则6 l) W" d' ]6 s( A
如果你想保守一点，请不要动用你预计在未来 7 年内需要的资金。
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5 S% m( N7 a9 L2 d5 [如果您想更积极一点，请不要投资未来 5 年内需要的资金。" E5 L/ c  O- ?; w
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6）维持股市平均回报率5 @* O1 q6 V7 ?; `
平均而言，股票市场在其生命周期中每年的报酬率约为 10%。* `5 ?. y, W$ t) E

. h7 L+ l) W/ E! k" u8 \如果你偏向积极进取的投资属性，那目标可以设为 10%；如果你想更保守一点，则可以预订为 8%；另外别忘了计算通货膨胀的影响。' d& z6 e/ K9 }" S* p
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7）5%法则; @; V+ M6 R+ N
请不要让任一支股票占比，超过你投资组合中的 5%，将您的净资产与单一家公司挂钩是有风险的。
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请限制在投资组合的 5% 以下来对冲风险。" L9 l) B+ R# f+ Y. T( K9 o
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8）10/5/3 法则* o! [5 N7 {# a3 ^. I
股票、债券和其他现金等价物的长期平均年回报率，可以依照下列年化报酬率作为目标。
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% c, a  ~9 u5 {– 股票：10%- u3 W1 }3 a# z, S7 ]
– 债券：5%6 V( [2 |2 x0 {+ B, D% s1 I9 d
– CDS（贷款违约保险）、HYSA（银行储蓄帐户）等：3%9 W, o: U3 }6 R) B2 {5 L6 \4 ^
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小结
' c* x: x+ s  C3 s$ R虽然上述法则的年化报酬率，在 Web 3 世界里并不是那么难以达成，但加密世界也比较容易发生骇客攻击、或是如 FTX 这样中心化平台倒闭的风险，投资者务必要做好资产安全管理、以及投资组合分配，以分散风险。  \  M9 ~% I9 r: T
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作者: 德罗星    时间: 2023-2-10 14:43
是必须学习一下的事情的哦。
作者: rainwang    时间: 2023-2-10 15:11
公开的人人尽知心法，就没有啥意义的了
作者: 带笑颜    时间: 2023-2-10 21:00
慢慢理解吧，看见这样的文章头疼
作者: 赚钱小样    时间: 2023-2-11 14:29
那是来慢慢的了解一下的了
作者: 天策-七玥    时间: 2023-2-11 17:17
喜欢搞投资的可以看看这个帖啊，多少有些帮助的！! c5 S9 U" {, N* x; s6 V
作者: 当你老了    时间: 2023-2-11 19:55
不是很懂，又是法则又是技术，老司机啊！
作者: 如梦的生活    时间: 2023-2-12 11:06
这个我是一点也看不懂的了
作者: 爬格子的瘦书生    时间: 2023-2-13 14:58
等我有钱的时候再去学习了
作者: 爱美的女人    时间: 2023-2-13 19:46
怎么可能是会有平衡的时候啊
作者: yubuluowang    时间: 2023-2-16 09:54
这方面的东西很值得学习



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