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标题: 高盛交易员公开 8 大投资心法：4％法则、资产配置术、何时再平衡？（转载） [打印本页]
作者: liulan123    时间: 2023-2-10 14:06
标题: 高盛交易员公开 8 大投资心法：4％法则、资产配置术、何时再平衡？（转载）
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一位专门在推特分享加密货币、股票投资消息，自称曾在华尔街巨头高盛集团（Goldman Sachs）就职、拥有 14.5 万追踪数的推特帐号 WOLF，在昨日分享了多个他多年来依靠的投资守则。以下为动区为您做整理补充, e2 [4 u5 O+ [2 A. J

/ b8 {' n# J& a0 d1）4％法则) T( Q: n3 y! A% o! R5 [5 L5 c- }
你应该达成每年可以从投资组合中获得 4％ 报酬的目标，让你永远不会担心会用完钱。
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+ \( l. E1 s6 u举例来说：如果你希望每年可以有 60 万维持生活开支（每月 5 万*12），那你就应该先累积 1,500 万元的投资组合。  ]' h% u; S5 `  V4 g! ~, M
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有人说应该是 3％、也有人说是 6％，但目前主流是以 4％ 计算。
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1 r& T! G* s1 d" w1 B2）72 法则( N+ B2 [; A' q8 R+ l
如果你现在投资了 100 万元，需要多久时间可以翻倍？有一个快速的公式：「72 / 年化报酬率 ＝ 本金翻倍年数」。0 D7 F; N! ?$ l! w. U

) n2 l0 B: M& `! ]' ]5 U, q. s据例来说：如果你当前投资年化报酬率为 8%，那 72/8＝9，代表约需要 9 年的时间让 100 万元翻倍。
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另一种衍伸运用则是，如果你想知道假如 10 想翻倍，需要多少年化报酬率？那就将 72 / 10（年数） = 7.2（年化报酬率）。也就是说，你需要 7.2% 的报酬率，才能在 10 年内将你的资金翻倍。. m7 B- G( |3 p# W  O9 k% o
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3）多少比例投资债券？  C. I2 p3 Z% {  R4 T- o7 m
投资组合中适合在债券分配多少比例？传统上会说依照你的年龄，分配债券百分比。
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: Q7 q2 n- ?+ ]( \( s+ ]1 [举例来说，假如你是 30 岁，那你的投资组合中，债券适合占比 20%。但 WOLF 认为这太保守了，即使对保守型的投资人来说也是如此。5 Y* @4 X( I) v
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所以他建议，如果想在你的投资组合中加入债券，可以将 120 减去你的年龄，再进行绝对值换算。
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举例来说：
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4 T9 Q+ K" x% W# H如果你现在 30 岁，120 – 30 = -10，那就可以投入 10%。2 _( w( y5 p$ x! C/ @4 v, R

8 r# F1 x+ K% A, c' w0 N2 g- z8 v2 v如果你现在 50 岁，120 – 50 = -30，那就可以投入 30%。
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4）5 / 25 法则
# Q/ x' g- Z4 X9 M如果你的大比例投资组合，增加或减少了其规模的 5%，那么就该重新平衡。* I, m. S  ~, r

, H% I, v; A3 J, {如果你的小比例投资组合，增加或减少其规模的 25%，则么就该重新平衡。- g7 J1 L8 h. n. {$ D& a3 A
; Z" ~4 X/ N2 k8 c0 l: L( M  [
5）7 年法则' q1 X& W3 U; D; U, ?
如果你想保守一点，请不要动用你预计在未来 7 年内需要的资金。* V! m( h, x- ~- K0 Y2 e/ B
- L) C! W0 ]; r1 }, J
如果您想更积极一点，请不要投资未来 5 年内需要的资金。
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/ n! m% i' k6 y, M7 E+ D2 X6）维持股市平均回报率; I9 J" f- |1 z! J. \& d5 `
平均而言，股票市场在其生命周期中每年的报酬率约为 10%。
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" d: E" b9 p* @4 h- M# B如果你偏向积极进取的投资属性，那目标可以设为 10%；如果你想更保守一点，则可以预订为 8%；另外别忘了计算通货膨胀的影响。" i* Q! X1 t% ]0 h
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7）5%法则% c  f6 S* H1 b2 p3 c8 N3 I
请不要让任一支股票占比，超过你投资组合中的 5%，将您的净资产与单一家公司挂钩是有风险的。
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请限制在投资组合的 5% 以下来对冲风险。
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8）10/5/3 法则, {% e! }0 v; G# i1 O
股票、债券和其他现金等价物的长期平均年回报率，可以依照下列年化报酬率作为目标。
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8 _$ |# v4 w! e% t  C& J; o– 股票：10%
3 O" j$ l7 ]/ I+ a( ~9 g# N– 债券：5%: J2 n6 M) u2 j
– CDS（贷款违约保险）、HYSA（银行储蓄帐户）等：3%
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! T, J# ^, J2 R* g$ J小结
" H$ M' H$ p/ T6 O虽然上述法则的年化报酬率，在 Web 3 世界里并不是那么难以达成，但加密世界也比较容易发生骇客攻击、或是如 FTX 这样中心化平台倒闭的风险，投资者务必要做好资产安全管理、以及投资组合分配，以分散风险。
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作者: 德罗星    时间: 2023-2-10 14:43
是必须学习一下的事情的哦。
作者: rainwang    时间: 2023-2-10 15:11
公开的人人尽知心法，就没有啥意义的了
作者: 带笑颜    时间: 2023-2-10 21:00
慢慢理解吧，看见这样的文章头疼
作者: 赚钱小样    时间: 2023-2-11 14:29
那是来慢慢的了解一下的了
作者: 天策-七玥    时间: 2023-2-11 17:17
喜欢搞投资的可以看看这个帖啊，多少有些帮助的！4 l+ q& o, r( F! m. c, _) K
作者: 当你老了    时间: 2023-2-11 19:55
不是很懂，又是法则又是技术，老司机啊！
作者: 如梦的生活    时间: 2023-2-12 11:06
这个我是一点也看不懂的了
作者: 爬格子的瘦书生    时间: 2023-2-13 14:58
等我有钱的时候再去学习了
作者: 爱美的女人    时间: 2023-2-13 19:46
怎么可能是会有平衡的时候啊
作者: yubuluowang    时间: 2023-2-16 09:54
这方面的东西很值得学习



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